Wendy Latchimy – WY : arbitrage immobilier, « nous accompagnons les CGP jusqu’à la vente notariée »

Mathilde Hodouin
Le Courrier Financier
Wendy Latchimy, Présidente et Cofondatrice de WY, répond aux questions du Courrier Financier. Cette interview s'est déroulée à Lyon (Rhône) le 26 septembre 2023, dans le cadre de la 30e Convention Patrimonia.
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Chefs d’entreprise : le climat des affaires se dégrade en août 2023

Mathilde Hodouin
Le Courrier Financier
Ce jeudi 24 août, l'Insee publie l'indicateur du climat des affaires pour le mois d'août 2023. Il se dégrade nettement, en particulier dans l'industrie et le secteur des services. Comment analyser cet indicateur ? Quelles perspectives pour la fin de l'année ? Le point avec Le Courrier Financier.
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Véritable renaissance italienne ?

Véronique Riches-Flores
RichesFlores Research
Avec une ascension de quasiment 22 % depuis le début de l’année, l’indice phare de la bourse de Milan se démarque par une performance supérieure de plus de 7 % à celle du Stoxx 50, qui le place en tête de peloton européen, voire mondial. Si le MIB n’a pas égalé le Nasdaq, il rivalise en effet avec le S&P500 qu’il dépasse de 3,5 % depuis janvier.
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France – Le climat des affaires est stable, mais les sous-indices n’incitent pas à l’optimisme

Charlotte de Montpellier
Senior Economist - ING
En France, le climat des affaires s’est stabilisé en août à 103, dépeignant un tableau moins défavorable que les indices PMI. Les sous-indices n’incitent néanmoins pas à l’optimisme et il ne fait peu de doute que l’hiver et l’automne seront plus difficiles.
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Carmignac Nomme un Gérant Actions de tout premier plan pour deux de ses stratégies phares

La Rédaction
Le Courrier Financier

Kristofer prendra les rênes de la stratégie Carmignac Investissement ainsi que de la poche actions de la stratégie Carmignac Patrimoine et rejoindra également le comité d’investissement stratégique.

Cette arrivée fait suite à la décision de David Older de prendre sa retraite et de quitter l'entreprise le 4 avril 2024.

Pour la gestion de la stratégie Patrimoine, Kristofer travaillera aux côtés des deux duos d’experts promus en septembre dernier au service des trois moteurs de performance dont est désormais dotée la stratégie : la sélection de titres, la gestion de la poche obligataire et de l’exposition devises et le pilotage de la composante macro-économique, la construction de portefeuille et la gestion des risques.

De nationalités américaine et suédoise, Kristofer est diplômé en commerce et en finance de l’Université d’Uppsala en Suède. Il rejoint Carmignac en provenance de Swedbank Robur, où il a dirigé depuis 2006 plusieurs fonds actions sur les marchés développés et émergents. En avril 2016, Kristofer a pris la responsabilité d’une stratégie actions internationales, aujourd’hui notée cinq étoiles par Morningstar et dont l’encours sous gestion est de l’ordre de 10 milliards d’euros. En mars 2020, il a été nommé gérant d’un fonds actions technologiques, aujourd’hui également notée cinq étoiles par Morningstar 1 et dont l’encours sous gestion atteint
12,8 milliards d’euros.

Kristofer est un expert de la sélection de titres. Fort d’une approche d’investissement éprouvée combinant la recherche fondamentale approfondie sur les entreprises et analyse macroéconomique pragmatique, Kristofer a obtenu des résultats exceptionnels sur le long terme.

Depuis qu’il en a pris la gestion en avril 2016, le fonds actions internationales a surperformé son indice de référence et la moyenne de sa catégorie respectivement de 133 % et de 145 %, et l’encours sous gestion a été multiplié par près de cinq2.

De même, le fonds actions technologiques dont il a pris la gestion en mars 2020 a surperformé son indice de
référence et la moyenne de sa catégorie respectivement de 105 % et de 89 % alors que, dans le même temps, son encours sous gestion a presque triplé3
.
Édouard Carmignac déclare : « L’arrivée de Kristofer illustre l’attractivité de Carmignac pour les entrepreneurs qui nourrissent une passion pour la gestion active de conviction. Ses résultats passés sont très impressionnants et je suis convaincu que son processus d’investissement éprouvé profitera largement à nos clients sur le long terme.
Je tiens également à remercier David Older pour sa contribution au développement de l’équipe actions de Carmignac. Je profite de cette occasion pour lui souhaiter le meilleur pour l’avenir. »

Kristofer Barrett ajoute : « Les prochaines années s’annoncent charnières sur les marchés actions. Je suis convaincu qu’une gestion active, permettant de mettre en œuvre des convictions dans les portefeuilles, est la clé de la réussite dans cet environnement en mutation. Carmignac a fait, en partie, sa renommée sur sa capacité à se positionner à contre-courant chaque fois que cela s’est avéré nécessaire et je suis impatient de rejoindre son équipe de gérants talentueux. »

« Après neuf années passionnantes chez Carmignac, le moment est venu pour moi de prendre ma retraite. Je laisse l’équipe et les fonds entre de bonnes mains et je continuerai à suivre de près les succès futurs de Carmignac », conclut David Older.

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La SCPI Alta Convictions acquiert à Annecy un Retail Park 100% loué et conforte son objectif de distribution

La Rédaction
Le Courrier Financier


Cet actif, acquis pour un montant d’environ 25M€ à des conditions reflétant le nouveau cycle immobilier, est en ligne avec la stratégie de la SCPI Alta Convictions de constituer un patrimoine de qualité, et de servir un rendement d’a minima 6%* en 2024 aux porteurs de parts.

Situé dans le pôle commercial établi d’Annecy Seynod qui attire 12 millions de visiteurs par an, cet actif bénéficie d’un excellent positionnement au sein d’un bassin annécien prospère et en croissance, attirant chaque année de
nouveaux habitants.

Les 9 cellules commerciales du retail park sont 100% louées à des enseignes de renom comme l’enseigne d’électroménager Boulanger, adressant aussi bien l’équipement de la personne que l’équipement de la maison. Signe que le retail park a trouvé son marché, 7 des 9 enseignes sont présentes depuis l’ouverture du site en 2007 et nombre d’entre elles ont renouvelé leur bail récemment.

Altarea IM a d’ores et déjà identifié des leviers permettant d’envisager à terme des réversions de loyers ou des sources de revenus complémentaires, en ce compris via l’amélioration des caractéristiques environnementales de l’actif (installation de panneaux photovoltaïques, bornes de recharge de véhicules électriques) et pourra s’appuyer sur les expertises reconnues en la matière du Groupe Altarea.

La SCPI Alta Convictions a été conseillée par l’étude Allez & Associés. L’acquisition a été financée par BECM (Banque Européenne du Crédit Mutuel), conseillée par Victoires Notaires Associés. JLL a été l’intermédiaire de la transaction dans le cadre d’un mandat co-exclusif avec BNP Paribas RETF.

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L’ACPR met en garde contre la fourniture de services de paiement par des entités non autorisées

La Rédaction
Le Courrier Financier

L'Autorité de contrôle prudentiel et de résolution (ACPR) met en garde le public ce lundi 1er mars contre la fourniture de services de paiement par des entités non autorisées.

Conforme à la directive DSP2

Depuis 2016, avec l'Autorité de régulation des communications électroniques, des postes et de la distribution de la presse (ARCEP), l’ACPR sollicite les opérateurs de télécommunication — qui interviennent dans la chaîne de reversement des paiements « sur facture » et fournissent des services de paiement — pour qu'ils se mettent en conformité avec les dispositions prévues par la deuxième directive sur les services de paiement (directive 2015/2366 dite « DSP2 »).

Les multiples actions de l’ACPR pour rappeler les dispositions règlementaires en vigueur et à respecter, lesquelles visent à protéger les intérêts des clients, ont porté leurs fruits puisque la plupart des opérateurs ont modifié leurs statuts. Ainsi, pour la seule année 2021, l’ACPR a-t-elle reçu deux demandes d’agrément d’établissement de paiement et quarante demandes d’enregistrement comme agent de prestataire de services de paiement.

13 opérateurs concernés

Toutefois, en l’absence de mise en conformité de 13 opérateurs, l’ACPR a décidé de les inscrire sur la liste noire des sites proposant des crédits, des livrets d’épargne, des services de paiement ou des contrats d’assurance sans y être autorisés car ils agissent au détriment des utilisateurs de services de paiement qui ne bénéficient pas du cadre protecteur mis en place par la DSP2.

L’ACPR rappelle que fournir des services de paiement sans disposer d’un agrément ou sans être mandaté comme agent de prestataire de services de paiement est une infraction punie de 3 ans d’emprisonnement et de 375 000 euros d’amende (article L. 572-5 du Code monétaire et financier). Elle en a donc informé les autorités judiciaires. Voici la liste des opérateurs de télécommunications concernés :

  • LE 118 918 ;                                     
  • COLOR TELECOM ;
  • FOLIATEAM OPERATEUR ;
  • GET & GO TELECOM ;
  • IP DIRECTIONS ;
  • LASOTEL ;
  • NETWORTH TELECOM ;
  • NOTOLA SA ;
  • SHINING ;
  • SOLUCOM ;
  • SONIA ROZENBLAT ;
  • TCLR ;
  • VAST NEW TELECOM.
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PER d’Entreprise : AXA France lance le service « Mon coach financier »

La Rédaction
Le Courrier Financier

Sur le modèle de la téléconsultation médicale, AXA France — entité du Groupe AXA, AXA France est le premier assureur français — lance ce vendredi 11 février la téléconsultation financière, un service de coaching personnel pour chaque salarié bénéficiaire d’un nouveau Plan Epargne Retraite d’Entreprise d’AXA France.

Près de 8 Français sur 10 estiment avoir une connaissance moyenne ou faible sur les questions financières et souhaitent plus que jamais bénéficier de conseils financiers d’experts. Pour accompagner les entreprises de plus de 400 salariés, désireuses d’étoffer les avantages sociaux qu’elles proposent, de fidéliser leurs collaborateurs et de promouvoir leur marque employeur, AXA France enrichit son offre de retraite collective avec « Mon coach financier ».

Un outil pour accompagner les salariés

« Le Plan Epargne Retraite d’Entreprise, mis en œuvre par la Loi Pacte, est plébiscité à la fois par les entreprises et les salariés. En dépit de la simplification de ces dispositifs, de l’accompagnement des employeurs, les questions des salariés restent nombreuses et les choix d’investissement demeurent complexes », déclare Diane Deperrois, Directrice générale d’AXA Santé et Collectives.

« Pionnier de la téléconsultation médicale, et acteur majeur de l’épargne retraite, AXA France innove afin de permettre au salarié de ses entreprises clientes d’avoir accès à une téléconsultation financière, un service inédit sur le marché de la retraite collective. A la lumière des conseils personnalisés d’un expert patrimonial indépendant, chaque salarié, quel que soit son niveau de connaissance, sera accompagné pour gérer plus sereinement son épargne et construire ses projets d’avenir, notamment sa retraite », ajoute-elle.

Qu’est-ce que « Mon coach financier » ?

C’est une consultation financière en ligne. Elle s’inscrit dans une approche d’échange pédagogique et personnalisé entre le salarié, bénéficiaire d’un dispositif de retraite collective, et un coach financier indépendant. Celui-ci est formé au dispositif retraite spécifique à l’entreprise du salarié.Pour garantir l’indépendance du service, AXA France a fait appel à la fintech Filib, spécialiste de la téléconsultation financière.

Comment cela fonctionne ?

Concrètement, chaque salarié prend rendez-vous avec un coach financier. Il dispose de 2 coachings annuels de 30 minutes :

  • l'échange interactif est basé sur les questions et objectifs du salarié ;
  • le salarié dispose d’outils de simulation interactifs étape par étape ;
  • dans les 48 heures suivant le rendez-vous, un compte-rendu détaillé et confidentiel est transmis au salarié. Il reprend son bilan personnalisé et la stratégie d’épargne proposés lors du coaching.
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Marchés financiers : une inflation durablement provisoire

Laurent Denize
ODDO BHF Asset Management
L'inflation devait être transitoire, elle semble s'être installée durablement. Quelles perspectives pour l'année 2022 ? L'analyse de Laurent Denize, Global CIO chez ODDO BHF Asset Management.
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Olivier Quentin – MMA Expertise Patrimoine : Le point sur le premier semestre 2021

La Rédaction
Le Courrier Financier
Olivier Quentin, Responsable du réseau MMA Expertise Patrimoine fait un point avec Le Courrier Financier sur les six premiers mois de l'année 2021.
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Talence Gestion innove dans l’ISR avec le lancement du fonds Empreinte Emploi France après 2 années de R&D.

La Rédaction
Le Courrier Financier

L'innovation d'Empreinte Emploi France réside dans sa méthodologie de collecte de données, de modélisation et d'analyse « ImpacTer ». Le modèle « ImpacTer » permet, principalement, d’évaluer les retombées socioéconomiques engendrées par l’activité d’une entreprise sur sa chaîne de valeur comme la création d’emplois et de valeur générées par l’activité de ses fournisseurs implantés sur le territoire. Il permet également d’estimer les retombées fiscales de ces entreprises ou encore les emplois induits par la consommation locale des employés de toute la chaine de valeur française.

Veuillez trouver ci-dessous le lien vers le communiqué de presse (2 pages) :

Communiqué de presse - Talence Gestion innove dans l’ISR avec le lancement du fonds Empreinte Emploi France - 20.03.2024

Didier Demeestère, Président fondateur de Talence Gestion, déclare : « Nous avons développé une expertise unique et nous nous réjouissons de proposer Empreinte Emploi France à notre clientèle privée et à nos clients institutionnels. Ce fonds ISR et article 9 unique en son genre affiche un objectif d’investissement durable au service des emplois et du territoire français. Désormais, l’investisseur d’Empreinte Emploi France pourra constater les retombées socio-économiques induites par les entreprises du fonds. Cette démarche favorisant les entreprises françaises qui relocalisent en France est une réponse à l'aspiration grandissante de donner du sens à ses investissements, pour la construction d’une économie plus durable. »

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Daniel CARCELES, nouveau directeur général d’INOVÉA

La Rédaction
Le Courrier Financier

Créé en 2017 par Marc ROSTICHER, Gérard PIERREDON, Yannis HOFFMANN, et Emmanuel HARDY, 4 Conseillers en gestion de patrimoine, INOVÉA change de directeur général. Jean-Paul SERRATO qui accompagnait le réseau depuis sa création part à la retraite et passe le relais à Daniel CARCELES. 

“En 7 ans, nous avons réussi à rassembler des professionnels indépendants qui partagent la conviction que la Gestion de Patrimoine ne doit pas être réservée à une élite. Inovéa compte aujourd’hui 2000 adhérents et 65 salariés : une belle aventure humaine profonde et durable !”  explique Jean-Paul SERRATO

Le nouveau directeur général, Daniel CARCELES, 48 ans, va capitaliser sur ses expériences en France et à l’international chez DELL Technologies et American Express GBT pour accompagner le groupe dans son développement et sa croissance.

Ma décision de rejoindre INOVÉA est motivée par trois piliers fondamentaux : le profond ancrage du groupe dans des valeurs humaines essentielles, une stratégie d'accompagnement client qui repose sur une écoute attentive et précise des besoins plutôt que sur une approche exclusivement guidée par une logique de produit, et une ambition inébranlable de rester innovant en intégrant de manière proactive les changements réglementaires et les évolutions numériques. Cela dans le but de continuer à accomplir notre mission pour rendre la gestion de patrimoine accessible à tous.” détaille Daniel CARCELES.

En pleine accélération dans sa transformation numérique, INOVÉA reste néanmoins fidèle à son ADN : permettre au plus grand nombre d’épargnants de bénéficier de conseils professionnels sur mesure pour les aider à atteindre leurs projets de vie.

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Quel avenir pour la gestion privée ?

Albert d'Anthoüard
L’année 2020 pourrait bien porter un coup fatal au modèle traditionnel des banques privées. Comme le souligne la dernière étude annuelle du cabinet Mc Kinsey sur les banques privées européennes, la crise du coronavirus a fortement accéléré la conversion de leurs clients aux nouveaux canaux de distribution digitaux. Les explications d'Albert d’Anthoüard, Directeur de la clientèle privée chez Nalo.
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Le retour de l’inflation ?

Thomas Planell
DNCA
Publiée la semaine dernière, l’inflation américaine (calculée hors loyers, alimentation et carburant) a enregistré sa plus forte hausse mensuelle depuis 1981.
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