iM Global Partner lance deux nouveaux fonds OPCVM

La Rédaction
Le Courrier Financier

iM Global Partner — réseau mondial dédié à la gestion d'actifs — annonce ce vendredi 4 février le lancement de deux nouveaux fonds OPCVM avec son partenaire stratégique : la société de gestion Richard Bernstein Advisors (RBA) basée à New York (Etats-Unis). Spécialiste renommé de l’allocation d’actifs et l’un des plus grands gérants d’ETF aux États-Unis, RBA propose désormais son savoir-faire aux investisseurs européens. La société gère toute une gamme de stratégies d’allocation d’actifs top-down et transparentes via ETF.

L’entreprise a été fondée par Richard Bernstein, ancien responsable des stratégies d'investissement chez Merrill Lynch & Co  et expert en actions et allocations d'actifs avec plus de 40 ans d’expérience à Wall Street. Analyste figurant au « Hall of Fame » d'Institutional Investor, Richard Bernstein est aussi l’auteur de deux livres : Style Investing et Navigate the Noise. L'équipe d'investissement justifie en moyenne de 27 ans d'expériences en gestion d’actifs. Certains travaillent avec Richard Bernstein depuis son passage chez Merrill Lynch & Co.

iMGP Global Risk-Balanced

Le fonds iMGP Global Risk-Balanced suit la même stratégie que celle utilisée avec succès par RBA aux États-Unis et repose sur la philosophie d’investissement mise en œuvre par son équipe depuis le milieu des années 90. « RBA Global Risk-Balanced Moderate ETF Strategy », la stratégie phare de RBA désormais mise en œuvre dans le fonds iMGP Global Risk-Balanced suit une politique de neutralité relative à long terme fixée à 50 % d’actions, avec la possibilité d’une déviation de +/- 25 % autour des pondérations des principales classes d’actifs, si l’équipe d’investissement a une forte conviction sur ces marchés.

Cette stratégie multi-actifs peut investir dans n’importe quel secteur, capitalisation boursière, horizon de temps, duration, crédit, style ou pays/région. Dans son approche dite « pactive », RBA utilise des outils et des placements passifs comme les ETF pour adopter une position active sur les marchés. « Les investisseurs américains ont trouvé les stratégies Pactive de RBA extrêmement bénéfiques pour la diversification de leur portefeuille et la performance globale de leurs investissements. Par conséquent, nous sommes très heureux de pouvoir désormais proposer nos stratégies aux investisseurs non-américains », déclare Richard Bernstein, CIO et CEO de Richard Bernstein Advisors.

« La société RBA dispose d’un processus d’allocation d’actifs qui a fait ses preuves auprès des investisseurs depuis 2010. Le nouveau fonds iMGP Global Risk-Balanced apportera cette expertise aux investisseurs de la région EMEA, pour la première fois, dans une structure OPCVM. Compte tenu de la flexibilité de sa composition, le fonds se situera dans la catégorie des « fonds d’allocation flexible » de Morningstar, qui s’est avérée très populaire auprès des investisseurs de la région EMEA », ajoute Jamie Hammond, Directeur Général Adjoint & Responsable de la Distribution pour la région EMEA (Europe, Moyen-Orient et Afrique) de iM Global Partner.

iMGP Responsible Global Moderate

Le fonds iMGP Responsible Global Moderate combine le cadre d’allocation d’actifs de la société RBA avec des facteurs ESG : un minimum de 75 % des ETF dans lesquels il investit doivent être classés Article 8 ou 9 selon le règlement SFDR (Sustainable Finance Disclosure Regulation), ce qui en fait par défaut un  fonds SFDR Article 8. La répartition stratégique de l’allocation d’actifs du fonds est de 50% d’obligations et 50 % d’actions.

« Nous sommes ravis d’offrir à nos clients cette nouvelle solution d’investissement gérée par Richard Bernstein Advisors. L’univers en pleine expansion des OPCVM ETF ESG nous a permis d’étendre l’approche traditionnelle de RBA au domaine de l’investissement responsable », commente Philippe Uzan, CIO Global Asset Management chez iM Global Partner. 

Lire (4 min.)

Etats-Unis : iM Global Partner s’associe à Richard Bernstein Advisors

La Rédaction
Le Courrier Financier

iM Global Partner (IMGP) — réseau mondial dédié à la gestion d’actifs — annonce ce mercredi 28 juillet une alliance majeure avec Richard Bernstein Advisors (RBA), afin de renforcer ainsi son expansion aux Etats-Unis. La société acquiert une participation minoritaire de 45 % dans RBA à compter de ce jour. iM Global Partner est présent sur 16 sites en Europe et aux Etats-Unis. Il représente près de 35 Mds$ d’encours sous gestion à fin juillet 2021.

Pour RBA, Piper Sandler & Co. a agi en tant que conseiller financier et Vedder Price en tant que conseiller juridique. Pour iM Global Partner, Hottinguer Corporate Finance a agi en tant que conseiller financier et Seward & Kissel en tant que conseiller juridique. 

Qui est Richard Bernstein Advisors ?

Fondée en 2009 à New York par Richard Bernstein, Richard Bernstein Advisors est une société de gestion reconnue, spécialisée dans l’allocation d’actifs. Avec 14,6 Mds$ d'actifs sous gestion et conseillés en juin 2021, RBA est l'une des sociétés indépendantes les plus importantes et les plus performantes au monde parmi les acteurs spécialisés en allocation d’actifs.

La société gère des portefeuilles ségrégués d'allocation d'actifs investis dans des ETFs (SMA ou Separately Managed Accounts) pour de nombreuses plateformes de gestion de fortune et de conseillers en gestion de patrimoine américains. Elle intervient également en délégation de conseil pour plusieurs fonds mutuels, fonds communs de placement et ETFs.

Processus d'investissement

Richard Bernstein Advisors se distingue par son approche top-down, qui combine une recherche macroéconomique et une analyse quantitative propriétaires. Son processus d'investissement se fonde sur l’analyse fondamentale. Objectif, identifier les thèmes cycliques et séculaires afin de fournir de performances ajustées du risque élevées. Les portefeuilles sont investis dans différents pays, secteurs, tailles et styles d’entreprises pour générer de l'alpha, tout en minimisant le risque lié à la sélection des titres.

L'équipe d'investissement compte en moyenne 27 ans d'expérience en gestion d’actifs. Les membres les plus expérimentés du comité d'investissement ont travaillent ensemble depuis de nombreuses années. La société continuera à être gérée de façon indépendante et les portefeuilles utiliseront les mêmes philosophie et approche développées depuis 2009, comme le font les autres sociétés partenaires d'iM Global Partner.

Expansion aux Etats-Unis

Ce partenariat constitue une étape importante dans l'expansion stratégique d'iM Global Partner aux États-Unis. La présence américaine du groupe comprend désormais plusieurs entreprises partenaires de premier plan aux États-Unis, dont Polen Capital, Dolan McEniry, Scharf Investments et Litman Gregory. Bénéficiant d'un réseau de distribution solide et d'une grande visibilité auprès des principales plateformes de gestion de fortune, RBA permet de renforcer la présence d'iM Global Partner sur le marché américain et démontre la volonté du groupe de continuer à grandir.

« Cette opération marque la création d'une collaboration étroite entre iM Global Partner et RBA. Les réseaux de distribution institutionnelle européenne et internationale d'iM Global Partner élargiront la base d'investisseurs de RBA à l'échelle mondiale, tandis que la grande notoriété de RBA aux États-Unis renforcera considérablement le développement américain d'iM Global Partner », déclare Richard Bernstein, CEO, CIO et fondateur de Richard Bernstein Advisors.

« RBA apportera à nos clients du monde entier une expertise remarquable en matière d’allocation d’actifs avec une approche macroéconomique top-down unique qui a prouvé sa grande efficacité dans toutes les phases des cycles de marché. Ce partenariat démontre non seulement l'ampleur et la vision de notre réseau mondial, mais souligne également notre profond engagement sur le marché américain », ajoute Philippe Couvrecelle, CEO et fondateur de iM Global Partner.

Lire (4 min.)