AllianzGI annonce le 1er closing du fonds European Private Credit III – Invest for Positive Change

La Rédaction
Le Courrier Financier

Allianz Global Investors (AllianzGI) — spécialiste mondiaux de la gestion active — annonce ce jeudi 18 janvier le premier closing de son fonds « European Private Credit III – Invest for Positive Change » (EPC III) lancé en novembre 2022 avec 300 M€ d’engagements collectés. Le fonds European Private Credit III a pour objectif de lever 750 M€, avec un hardcap à 1 000 M€.

Dettes seniors des ETI européennes

Tout comme le fonds précédent EPC II, EPC III  offre aux investisseurs la possibilité d'investir aux côtés d'Allianz dans des dettes seniors de sociétés de taille moyenne (ETI) en Europe continentale. EPC III est classifié article 8 et a pour objectif extra-financier d’accompagner les sociétés de taille moyenne vers de meilleures pratiques ESG.

Les sociétés cibles — tous secteurs, hors secteur financier et immobilier — se caractérisent par des bilans équilibrés et la volonté de poursuivre leur croissance en s’appuyant sur des acteurs institutionnels. La majorité des investissements seront des financements indexés à des critères de durabilité.

Un fonds investi à près de 90 %

« Le déploiement d’EPC II, aujourd’hui investi à près de 90 %, a permis de démontrer la pertinence de notre approche tant du point de vue des investisseurs que des emprunteurs. Grâce à la confiance de nos investisseurs démontrée par nos récentes levées de fonds, notre capacité d'engagement totale pour chaque transaction dépasse les 100 millions d'euros. Cela nous permet de faciliter et sécuriser les transactions dans un environnement qui reste volatile », déclare Damien Guichard, Responsable du crédit privé européen chez AllianzGI.

« EPC III - Invest for Positive Change » est l’un des fonds gérés par l’équipe d’investissement European Private Credit, dirigée par Damien Guichard, et basée à Paris et à Munich. L’équipe a réalisé près de 100 transactions mid-market à travers l'Europe et gère actuellement près de 9 Mds€ pour Allianz et des investisseurs tiers. AllianzGI gère actuellement une large gamme de solutions d'investissement et environ 90 Mds€ d'actifs sur le marché privé.

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AllianzGI annonce le closing du fonds Asia Pacific Secured Lending à 562 millions d’euros

La Rédaction
Le Courrier Financier

Allianz Global Investors (AllianzGI) — gestionnaire d'actifs mondial — annonce ce lundi 18 décembre le closing du fonds Allianz Asia Pacific Secured Lending Fund (AAPSL) pour un montant de 610 M$ (environ 562 M€). L'AAPSL permet aux investisseurs institutionnels d'investir aux côtés d'Allianz. AllianzGI gère actuellement une large gamme de solutions d'investissements et environ 89 Mds€ d'actifs sur les marchés privés.

Stratégie de crédit privé asiatique

Depuis 2018, AllianzGI dispose d'une équipe d’investissement spécialisée dans le crédit privé en Asie-Pacifique, dirigée par Sumit Bhandari. Objectif, saisir les opportunités du mid-market en Asie-Pacifique. Elle se concentre sur les prêts aux entreprises performantes du marché intermédiaire, à travers la structure du capital et le spectre du risque de crédit. L'équipe gère 1,4 Md$ (soit 1,3 Md€) d'actifs pour les stratégies de crédit privé asiatique.

« Les taux d'intérêt plus élevés à plus long terme représentent une opportunité intéressante pour le crédit privé, qui sert de protection contre l'inflation et peut offrir des rendements relativement meilleurs que les investissements obligataires traditionnels », déclare Emmanuel Deblanc, Responsable mondial des marchés privés chez AllianzGI.

« Le crédit privé devrait rester essentiel dans les portefeuilles des investisseurs institutionnels en raison de sa capacité à offrir une diversification et de meilleurs rendements ajustés au risque. Dans cette optique, nous pensons que le crédit privé asiatique dispose d’un avenir prometteur, grâce au fort potentiel de croissance de la région et aux vents favorables tant du côté de l'offre que de celui de la demande », ajoute-il.

Accès à la croissance asiatique

L'équipe Crédit privé Asie-Pacifique d'AllianzGI se concentre sur l'investissement dans la dette senior garantie, senior non garantie, de second rang et subordonnée d'entreprises bien diversifiées en Asie-Pacifique (hors Chine). L'Asie du Sud-Est, l'Asie du Sud et l'Océanie sont les trois piliers géographiques.

L'équipe identifie le potentiel des entreprises qui font preuve de résilience à travers les différents cycles économiques — qui ont la capacité de tirer parti de la transition vers une économie à faibles émissions de carbone, et qui devraient rebondir après des périodes de tensions sur les marchés. Ces secteurs comprennent notamment les infrastructures, la transition énergétique, la santé et l'éducation.

« La croissance économique, le potentiel de rendement, le développement des infrastructures et les améliorations réglementaires continueront de susciter l'intérêt des investisseurs du monde entier pour le crédit privé asiatique. Nous sommes impatients de permettre à nos clients d'accéder à la croissance asiatique par le biais d'un portefeuille diversifié d'investissements de crédit performants et de les aider à naviguer au sein du paysage du crédit privé asiatique grâce à notre expertise de terrain », déclare Emmanuel Deblanc, Responsable mondial des marchés privés chez AllianzGI.

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PSG Equity clôture son deuxième fonds européen à plus de 2,6 milliards d’euros

La Rédaction
Le Courrier Financier

PSG Equity (PSG) — société de growth equity qui s'associe à des entreprises de software et de services technologiques en Europe, Amérique du Nord et Israël pour accélérer leur croissance — annonce ce mardi 7 novembre la clôture finale de PSG Europe II (PSGE II), le deuxième fonds de la société axé sur l'Europe, avec plus de 2,6 Mds€ levés.

Clôture d'un deuxième fonds européen

PSGE II — fonds de growth capital destiné à investir exclusivement dans des sociétés européennes de software — a dépassé l'objectif de départ de PSG. Le succès de cette levée de fonds reflète le large soutien reçu de la part d’investisseurs du monde entier, nouveaux comme historiques. Parmi eux figurent des fonds de pension publics, des fonds souverains, des « family offices » et des particuliers. PSGE II dépasse largement le montant de son prédécesseur, PSG Europe I, qui avait clôturé sa levée de fonds en janvier 2021 avec plus de 1,3 Md€.

« Nous sommes reconnaissants du soutien que notre deuxième fonds européen a reçu de la part des Limited Partners de PSG, qu'ils soient nouveaux ou déjà impliqués. La forte demande émanant d'un groupe d'investisseurs diversifiés et de premier ordre confirme l'attrait du marché européen du software, la solidité de la plateforme PSG et de notre thèse d'investissement, tant en Europe qu'en Amérique du Nord. La réussite de la clôture de notre deuxième fonds européen consolide notre position parmi les principaux investisseurs européens en growth equity dans le secteur du software », commente Peter Wilde, président de PSG.

Transformation numérique européenne

L'Europe représente le deuxième plus grand marché de l’informatique et du software au niveau mondial, après l’Amérique du Nord. Le secteur du software confirme sa place parmi les secteurs à la croissance la plus rapide sur le marché européen des technologies de l’information, sous l’impulsion d’innovations telles que l’IA générative, et devrait atteindre 309 Mds$ d’ici à 2026.

L’attractivité du marché européen sous-jacent et l’intérêt croissant des investisseurs permettent un rattrapage du financement des entreprises technologiques en Europe par rapport aux États-Unis. De plus, dans tous les secteurs, on assiste à une numérisation croissante des processus des entreprises, ce qui représente un marché en pleine expansion pour les entreprises de software B2B. Pour PSG, le secteur européen du software apparaît comme très fragmenté, avec de nombreux fournisseurs de solutions de haute qualité, souvent mono-produit et mono-pays.

Saisir les opportunités de croissance

Cette dynamique de marché présente des opportunités d’investissement et de croissance significatives pour PSG, qui possède une expertise locale et des points de contact dans toute l’Europe lui permettant de faciliter la recherche d’affaires, d’offrir un important soutien opérationnel à ses participations et de leur faire bénéficier de son expertise en matière de croissance - interne et externe - d’entreprises de software B2B à l’échelle mondiale.

« Avec PSGE II, nous serons idéalement positionnés pour continuer à capitaliser sur les opportunités grandissantes d’investissement générées par la transformation numérique de l’économie européenne. Nous voyons des opportunités d’investissement substantielles dans la mesure où les entreprises de toutes tailles, issues de tous les secteurs économiques, ont de plus en plus recours à la numérisation et aux outils d’automatisation pour améliorer leur service client, augmenter leur productivité et sécuriser leurs opérations », explique Mark Hastings, directeur général de PSG.

Investir dans le secteur du software

Avec près de 200 professionnels en Europe, en Amérique du Nord et en Israël, PSG dispose d'une importantes équipes d’investisseurs spécialisés dans les éditeurs de software B2B en phase de croissance au monde. C’est également un investisseur dynamique du secteur en Europe. Le succès de PSG repose sur sa capacité à tirer parti de son réseau mondial en matière de prospection, d’opérations et de fonctions commerciales, tout en assurant une présence locale et une connaissance fine des marchés dans lesquels l’entreprise investit.

La stratégie d’investissement de PSG repose sur le développement d’entreprises de software mono-pays et mono-produit à travers des opérations de croissance organique et inorganique. Objectif, en faire des champions paneuropéens multi-pays et multi-produits opérant sur de nombreux marchés. PSG soutient ainsi les ambitions de croissance mondiale des entreprises de son portefeuille. Avec ses origines, de ses ressources et de ses réalisations aux États-Unis, PSG est un partenaire solide pour soutenir leur expansion sur le marché nord-américain.

Créée en 2019, l'équipe européenne de PSG se compose de 57 professionnels. Elle est basée à Londres et dispose de bureaux annexes à Paris (France) et à Madrid (Espagne). À ce jour, la plateforme de PSG a permis de réaliser 22 opérations d'investissement en Europe avec les acquisitions de Hostaway, Artur'in, Billwerk+, Hornetsecurity, Imaweb, Mapal Group, Nalanda Global, N2F, Nomentia, Powens, Rapid Data, Rodeo, Sellsy, Sesame, Signaturit, Skeepers, Sport Alliance, Tellent, Visualfabriq, Whoz, Zenchef et ZeroNorth. PSG a contribué à plus de 60 opérations de croissance externe dans 15 pays européens. 

Créer des champions paneuropéens

« La formidable croissance que nous avons connue en Europe depuis notre création témoigne du succès de notre stratégie d’investissement, ainsi que de la qualité et de la richesse de notre équipe en constant développement », ajoute Dany Rammal, directeur général et directeur Europe de PSG.

« Notre expertise en matière de fusions et acquisitions transfrontalières, notre fine connaissance du tissu et des experts locaux, ainsi que le soutien opérationnel que nous apportons aux équipes de direction, font de nous un partenaire de choix pour les entrepreneurs qui ambitionnent de créer des champions paneuropéens du software et de se développer à l’échelle internationale, y compris en Amérique du Nord », précise-t-il.

« Nous nous appuierons sur notre expertise mondiale du secteur pour accélérer les investissements dans des entreprises innovantes qui utilisent des technologies de pointe telles que l'IA générative, pour stimuler la croissance et l'automatisation, dans les domaines tels que la cybersécurité, la fintech, les paiements, les CRM et les ERP verticaux et la gestion des RH », conclut Dany Rammal.

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Goldman Sachs AM lève 4 milliards de dollars pour le fonds West Street Infrastructure Partners IV

La Rédaction
Le Courrier Financier
Goldman Sachs Asset Management (Goldman Sachs AM) — gérant de capital privé — annonce ce lundi 23 octobre le closing final de son fonds « West Street Infrastructure Partners IV […]

Goldman Sachs Asset Management (Goldman Sachs AM) — gérant de capital privé — annonce ce lundi 23 octobre le closing final de son fonds « West Street Infrastructure Partners IV » (WSIP IV) et de ses véhicules associés. Le fonds a levé 4 Mds$ au total, conformément à l'objectif initial. Il s’agit du dernier millésime d'une série de fonds phares dédiés à l'investissement dans des infrastructures « value-add », axées sur le marché intermédiaire.

« La levée de fonds du WSIP IV reflète la force, l'expérience et l'étendue de notre plateforme d’infrastructure mondiale. Nous sommes reconnaissants du soutien de nos investisseurs historiques et de ceux qui nous ont récemment rejoints, et sommes impatients de voir ce que l’avenir nous réserve. Les performances de notre portefeuille à ce jour sont prometteuses, et nous restons déterminés à offrir des rendements réguliers à nos investisseurs », déclare Philippe Camu, président de l’activité Infrastructure de Goldman Sachs AM.

2,3 milliards d'euros déjà investis

Les capitaux ont été levés auprès d'un groupe diversifié d'investisseurs institutionnels et fortunés, et incluent des investissements significatifs de la part de Goldman Sachs et de ses employés. Établie en 2006, l’activité d’infrastructure de Goldman Sachs AM investit au gré des évolutions de la classe d’actifs et des cycles de marchés, avec plus de 16 Mds$ investis depuis sa création. Le WSIP IV a déjà investi 2,3 Mds$ dans huit entreprises, diversifiées sur le plan géographique et sectoriel, dont : 

  • Synthica, un développeur et exploitant américain d'usines de gaz organique et renouvelable ; 
  • Frøy ASA, un fournisseur d'infrastructures de transport et de soutien au secteur norvégien de l'aquaculture ; 
  • Verdalia, un développeur et exploitant d'usines européennes de biométhane ;
  • GridStor, un développeur et exploitant de projets de batteries de stockage à usage public aux États-Unis ;
  • ImOn Communications, un fournisseur américain de fibre optique à domicile (FTTH) haut débit ;
  • et Adapteo, un fournisseur de solutions de location d'espaces modulaires et réutilisables en Europe du Nord. Les entreprises mentionnées représentent tous les investissements majoritaires du portefeuille de WSIP IV.

Stratégie de Goldman Sachs AM

Dirigée par Philippe Camu, Scott Lebovitz et Tavis Cannell, l'activité d’infrastructure de Goldman Sachs AM a traversé de multiples cycles de marché ces 17 dernières années. Son objectif a toujours été de se concentrer sur des opportunités différenciées, tout en générant des rendements attrayants pour ses clients. Le fonds cherche à investir principalement dans des entreprises opérationnelles, avec une trésorerie stable et durable et un positionnement de marché solide — ainsi que dans des actifs et des services essentiels à la société.

Pour l'ensemble de son portefeuille, l'équipe s'appuie sur des conseillers opérationnels et des experts du Goldman Sachs Value Accelerator. Ils accompagnent les participations dans l'augmentation de leur chiffre d'affaires, l’opérationnel, la transformation numérique, le recrutement des talents et l'ESG. Le closing de WSIP IV intervient peu de temps après celui du premier fonds secondaire d'infrastructure de Goldman Sachs, le Vintage Infrastructure Partners I — qui a levé 1 Md$ en equity en septembre 2023.

Perspectives du segment infrastructures

« Les infrastructures sont idéalement positionnées pour bénéficier de certaines tendances séculaires parmi les plus intéressantes, notamment en lien avec la décarbonation, la numérisation, la démondialisation et les évolutions démographiques, chacune d'entre elles nécessitant une mobilisation très importante de capitaux privés », explique Scott Lebovitz, co-responsable des infrastructures chez Goldman Sachs AM.

« Dans l'environnement économique actuel, une approche disciplinée du risque et des capacités de création de valeur seront des facteurs clés de différenciation en termes de performances. De nombreux investisseurs restent sous-exposés aux infrastructures, et nous sommes ravis de pouvoir compter sur le soutien renouvelé de nos investisseurs historiques, mais aussi sur la confiance de nouveaux venus dans cette démarche », ajoute-il.

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Carmignac Nomme un Gérant Actions de tout premier plan pour deux de ses stratégies phares

La Rédaction
Le Courrier Financier

Kristofer prendra les rênes de la stratégie Carmignac Investissement ainsi que de la poche actions de la stratégie Carmignac Patrimoine et rejoindra également le comité d’investissement stratégique.

Cette arrivée fait suite à la décision de David Older de prendre sa retraite et de quitter l'entreprise le 4 avril 2024.

Pour la gestion de la stratégie Patrimoine, Kristofer travaillera aux côtés des deux duos d’experts promus en septembre dernier au service des trois moteurs de performance dont est désormais dotée la stratégie : la sélection de titres, la gestion de la poche obligataire et de l’exposition devises et le pilotage de la composante macro-économique, la construction de portefeuille et la gestion des risques.

De nationalités américaine et suédoise, Kristofer est diplômé en commerce et en finance de l’Université d’Uppsala en Suède. Il rejoint Carmignac en provenance de Swedbank Robur, où il a dirigé depuis 2006 plusieurs fonds actions sur les marchés développés et émergents. En avril 2016, Kristofer a pris la responsabilité d’une stratégie actions internationales, aujourd’hui notée cinq étoiles par Morningstar et dont l’encours sous gestion est de l’ordre de 10 milliards d’euros. En mars 2020, il a été nommé gérant d’un fonds actions technologiques, aujourd’hui également notée cinq étoiles par Morningstar 1 et dont l’encours sous gestion atteint
12,8 milliards d’euros.

Kristofer est un expert de la sélection de titres. Fort d’une approche d’investissement éprouvée combinant la recherche fondamentale approfondie sur les entreprises et analyse macroéconomique pragmatique, Kristofer a obtenu des résultats exceptionnels sur le long terme.

Depuis qu’il en a pris la gestion en avril 2016, le fonds actions internationales a surperformé son indice de référence et la moyenne de sa catégorie respectivement de 133 % et de 145 %, et l’encours sous gestion a été multiplié par près de cinq2.

De même, le fonds actions technologiques dont il a pris la gestion en mars 2020 a surperformé son indice de
référence et la moyenne de sa catégorie respectivement de 105 % et de 89 % alors que, dans le même temps, son encours sous gestion a presque triplé3
.
Édouard Carmignac déclare : « L’arrivée de Kristofer illustre l’attractivité de Carmignac pour les entrepreneurs qui nourrissent une passion pour la gestion active de conviction. Ses résultats passés sont très impressionnants et je suis convaincu que son processus d’investissement éprouvé profitera largement à nos clients sur le long terme.
Je tiens également à remercier David Older pour sa contribution au développement de l’équipe actions de Carmignac. Je profite de cette occasion pour lui souhaiter le meilleur pour l’avenir. »

Kristofer Barrett ajoute : « Les prochaines années s’annoncent charnières sur les marchés actions. Je suis convaincu qu’une gestion active, permettant de mettre en œuvre des convictions dans les portefeuilles, est la clé de la réussite dans cet environnement en mutation. Carmignac a fait, en partie, sa renommée sur sa capacité à se positionner à contre-courant chaque fois que cela s’est avéré nécessaire et je suis impatient de rejoindre son équipe de gérants talentueux. »

« Après neuf années passionnantes chez Carmignac, le moment est venu pour moi de prendre ma retraite. Je laisse l’équipe et les fonds entre de bonnes mains et je continuerai à suivre de près les succès futurs de Carmignac », conclut David Older.

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La SCPI Alta Convictions acquiert à Annecy un Retail Park 100% loué et conforte son objectif de distribution

La Rédaction
Le Courrier Financier


Cet actif, acquis pour un montant d’environ 25M€ à des conditions reflétant le nouveau cycle immobilier, est en ligne avec la stratégie de la SCPI Alta Convictions de constituer un patrimoine de qualité, et de servir un rendement d’a minima 6%* en 2024 aux porteurs de parts.

Situé dans le pôle commercial établi d’Annecy Seynod qui attire 12 millions de visiteurs par an, cet actif bénéficie d’un excellent positionnement au sein d’un bassin annécien prospère et en croissance, attirant chaque année de
nouveaux habitants.

Les 9 cellules commerciales du retail park sont 100% louées à des enseignes de renom comme l’enseigne d’électroménager Boulanger, adressant aussi bien l’équipement de la personne que l’équipement de la maison. Signe que le retail park a trouvé son marché, 7 des 9 enseignes sont présentes depuis l’ouverture du site en 2007 et nombre d’entre elles ont renouvelé leur bail récemment.

Altarea IM a d’ores et déjà identifié des leviers permettant d’envisager à terme des réversions de loyers ou des sources de revenus complémentaires, en ce compris via l’amélioration des caractéristiques environnementales de l’actif (installation de panneaux photovoltaïques, bornes de recharge de véhicules électriques) et pourra s’appuyer sur les expertises reconnues en la matière du Groupe Altarea.

La SCPI Alta Convictions a été conseillée par l’étude Allez & Associés. L’acquisition a été financée par BECM (Banque Européenne du Crédit Mutuel), conseillée par Victoires Notaires Associés. JLL a été l’intermédiaire de la transaction dans le cadre d’un mandat co-exclusif avec BNP Paribas RETF.

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Closing final : AllianzGI réunit 1 milliard d’euros avec Global Diversified Infrastructure Equity II

La Rédaction
Le Courrier Financier

Allianz Global Investors (AllianzGI) — gestionnaire d'actifs mondial, qui gère environ 90 Mds€ d'actifs sur les marchés privés — annonce ce lundi 23 octobre le closing final du fonds « Allianz Global Diversified Infrastructure Equity Fund II » (AGDIEF II), à hauteur de 1 Md€. Le fonds est géré par Allianz Capital Partners (ACP). Il se concentre sur des thèmes comme la transition énergétique, la transformation numérique, la mobilité durable et l'économie circulaire. Environ 6 % des fonds d’AGDIEF II sont déjà engagés.

AGDIEF II : portefeuille très diversifié

En 2020, la stratégie d'investissement indirect en actions dans les infrastructures — qui était à l'origine réservée aux investisseurs d'Allianz — a été ouverte à d'autres clients institutionnels avec le lancement d’« Allianz Global Diversified Infrastructure Equity Fund » (AGDIEF). AGDIEF a été clôturé fin 2020, pour un montant de plus d'1 Md€. Le fonds successeur, AGDIEF II, a été lancé au quatrième trimestre 2021. Il a clôturé son premier exercice au printemps 2022 à 550 M€. Ensemble, les deux fonds ont attiré plus de 2 Mds€ d'engagements sur quatre ans.

AGDIEF II est classé article 8 SFDR (Sustainable Finance Disclosure Regulation). Il investit généralement aux côtés d'Allianz dans un portefeuille mondial d'investissements dans des infrastructures corecore+ et value add (de manière sélective), par le biais d'engagements de fonds primaires, de transactions secondaires et de co-investissements. Le portefeuille devrait être très diversifié en termes de secteurs, de régions et de nombre d'investissements sous-jacents. Le lancement d'une nouvelle stratégie est prévu pour 2024.

Se développer sur les marchés privés

« Malgré un environnement de marché difficile, nous avons réussi à attirer de nombreux clients, dont une grande partie avait déjà investi dans le fonds précédent, le fonds Allianz Global Diversified Infrastructure Equity. Nous sommes très reconnaissants à nos nouveaux clients et à nos clients existants de la confiance qu'ils nous accordent et de leur soutien continu, qui renforce notre position sur les marchés privés et notre capacité à offrir des résultats », déclare Emmanuel Deblanc, Responsable mondial des marchés privés chez AllianzGI.

« Le lancement de l'AGDIEF a coïncidé avec l'apparition de la pandémie Covid-19 et la levée de fonds de l’AGDIEF II s’est déroulée lors de la hausse des taux d'intérêt et de la guerre en Europe. Les performances résilientes de nos fonds AGDIEF reflètent la combinaison de portefeuilles d'investissement diversifiés à l'échelle mondiale, d'actifs d'infrastructure sous-jacents qui fournissent généralement des services essentiels et d'une attention particulière portée à la durabilité », ajoute Yves Meyer-Bülow, Responsable des fonds d'infrastructure et des co-investissements chez ACP.

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Infrastructures bas carbone : Épopée Gestion lance le fonds Épopée Infra Climat I

La Rédaction
Le Courrier Financier

Épopée Gestion — entreprise d’investissement territorial, basée à Brest — annonce ce jeudi 6 juillet le lancement du fonds « Épopée Infra Climat I ». D'une durée de 13 ans, ce véhicule d'investissement sera consacré au financement d’infrastructures bas carbone, dans les territoires de l’Arc Atlantique français. Ce fonds vient de réaliser un premier closing de 100 M€. Il vise une taille de 250 M€ à 300 M€.

Objectif, soutenir une douzaine de projets qui œuvrent à la décarbonation de l’économie — notamment dans les transports, la production d’énergies ou l’adaptation au changement climatique. Ce premier tour de table a été réalisé auprès de plusieurs investisseurs de premier plan parmi lesquels : la Caisse des Dépôts, Tikehau Capital, Suravenir par l’intermédiaire de SWEN Capital Partners, Groupama, Abeille Assurances, Allianz France, la Caisse d’Épargne Bretagne Pays de Loire et Banque Populaire Grand Ouest.

Freiner le réchauffement climatique

Le fonds investira dans des modèles d’infrastructures émergents (« Next Gen infra ») pour accélérer leur déploiement : transports bas carbone, énergies décarbonées, rénovation énergétique, électrification… Un tiers du fonds sera notamment consacré au monde maritime. L’ambition est de permettre à des modèles ou des technologies — qui ont fait leur preuve sur un territoire réduit ou dans le cadre d’une première série industrielle — de passer à l’échelle pour accélérer en matière d’investissement climatique.

Le fonds se fixe des objectifs ESG (Environnement, Social et Gouvernance) ambitieux qui orienteront toute sa stratégie d’investissement vers la décarbonation des territoires et de leurs infrastructures. Il vise, en particulier, une classification article 9 SFDR (Sustainable Finance Disclosure Regulation), soit le plus haut niveau d’engagement en matière de finance durable et ciblera notamment une température de portefeuille respectant l’Accord de Paris et un alignement minimal de 70 % avec la taxonomie verte de l’Union européenne (UE).

Deux projets d’investissement imminents

Epopée Gestion s’est appuyée sur une équipe infrastructures, menée par Emmanuel Walliser, constituée de deux directeurs d’investissements et d’une chargée d’affaires. Dotée d’une solide expérience, l’équipe dispose d’un ancrage et de réseaux à même de sourcer des projets à taille humaine, au plus proche du terrain, avec souvent une vraie complexité de structuration et de mise en œuvre. Deux projets d’investissement majeurs, déjà bien avancés, ont également convaincu les investisseurs de la capacité de la société de gestion à réaliser son ambition.

« Nous remercions vivement l’ensemble des souscripteurs qui nous font confiance et adhèrent à notre vision de l’investissement régional, au plus près des acteurs et des citoyens. Ils partagent avec nous l’idée que la décarbonation passe par la massification des initiatives locales. Cette activité d’infrastructures vient compléter le modèle d’investissement que nous créons depuis trois ans au service des territoires », explique Ronan Le Moal, co-fondateur d’Épopée Gestion.

« Nous sommes désormais capables de financer et d’accélérer le déploiement de startups, de PME, d’actifs immobiliers durables et d’infrastructures. Avec mon associé et co-fondateur Charles Cabillic et avec toute l’équipe Épopée Gestion, nous sommes convaincus que cet investissement écosystémique est vertueux pour créer des emplois, développer les
centres de décision en région et avoir un maximum d’impact écologique et social
», ajoute-il.

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Dette privée : AllianzGI annonce le closing final de son fonds mondial à 3,3 milliards d’euros

La Rédaction
Le Courrier Financier

Allianz Global Investors (AllianzGI) —  gestionnaire d'actifs mondial, avec 506 Mds€ d'actifs sous gestion — annonce ce jeudi 20 avril le closing final du fonds Allianz Global Diversified Private Debt Fund (AGDPDF). Ce fonds permet aux investisseurs institutionnels d'investir conjointement avec Allianz dans son programme mondial de dette privée.

Grâce à l'intérêt des investisseurs institutionnels dans toute l'Europe, AGDPDF — y compris les véhicules de transaction connexes — a levé 3,3 Mds€. Le fonds a été sursouscrit et a largement dépassé sa cible initiale de 1,5 Md€. La stratégie vise à construire un portefeuille bien diversifié à travers les zones géographiques, les segments, les millésimes, les secteurs et les entreprises du portefeuille. Objectif, fournir des rendements ajustés au risque, résistants et attrayants.

Alignement des intérêts

AGDPDF cible des engagements de fonds primaires et des co-investissements dans le monde entier et investit dans des gestionnaires de fonds de premier plan. Les portefeuilles d'assurance d'Allianz constituent un solide investisseur d'ancrage de la stratégie. Ils garantissent ainsi un alignement des intérêts.

Allianz est l'un des principaux investisseurs dans la dette privée au niveau mondial. Depuis plus de 15 ans, Allianz investit dans des fonds de dette privée pour le compte de ses compagnies d'assurance. Le gérant a constitué un portefeuille très diversifié de plus de 35 Mds€ d'actifs sous gestion.

85 milliards d'euros

« Nous sommes très reconnaissants de la confiance et de l'intérêt que nous portent nos clients, qui bénéficient de notre solide position sur le marché pour accéder à des opportunités de dette privée dans le monde entier. Nous sommes impatients de continuer ce travail pour le compte de nos investisseurs et de poursuivre le développement de notre offre dans cette classe d'actifs. », déclare Marc Smid, Senior Portfolio Manager Private Debt chez AllianzGI.

L'équipe qui gère le fonds AGDPDF gère également le fonds Allianz Global Real Estate Debt Opportunities (AGREDO), le fonds Allianz Private Debt Secondaries (APDS) et le fonds Allianz Global Infrastructure and Energy Transition Debt (AGIETD). Le lancement d'une nouvelle stratégie est prévu pour mi-2023. AllianzGI propose une large gamme et gère environ 85 Mds€ d'actifs sur le marché privé.

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Transition énergétique : Andera Partners annonce le 1er closing du fonds d’infrastructures Terra Nea

La Rédaction
Le Courrier Financier

La Région Sud avec Andera Partners — société de gestion, spécial du capital-investissement — ont annoncé le 27 mars dernier avoir réalisé une première levée de 38 M€ pour le fonds Terra Nea. L’équipe Andera Infra dédiée à la transition écologique annonçait en septembre dernier avoir été retenue par la Région Sud pour la mise en œuvre et la gestion de ce fonds, outil de réponse aux besoins de la transition énergétique et écologique de Provence-Alpes-Côte d'Azur.

Première levée de 38 millions d'euros

La Région Sud a placé l’accompagnement de la transition énergétique et écologique des entreprises au cœur de sa stratégie de développement économique. Cela se traduit notamment par l’adoption du 1er budget 100 % vert d’Europe pour 2023. Avec son Plan climat « Une COP d’Avance », la Région s’implique sur des actions directement utiles à la lutte ou à l’adaptation au réchauffement climatique.

Ainsi, pour répondre durablement aux défis climatiques, le fonds Terra Nea réunira-t-elle des acteurs économiques régionaux, et permettra d’agir concrètement en intervenant au capital de sociétés engagées en faveur d’une transformation de leur modèle qui soit respectueuse de l’environnement. Ce faisant, le fonds contribuera à placer la Région comme une référence en matière de transition « verte » de l’économie.

« Cette première levée de 38 millions d’euros est un réel succès pour notre territoire ! La Région participe au fonds à hauteur de 17 millions d’euros, une mobilisation exceptionnelle pour offrir une solution de financement à des projets structurants portés par des entreprises engagées pour le climat. Avec Terra Nea, nous accélérons la transition vers une économie verte en région Provence-Alpes-Côte d'Azur, au bénéfice de tous », commente Renaud Muselier, Président de la Région Provence-Alpes-Côte d'Azur, Président délégué de Régions de France.

Répondre aux enjeux climatiques

Ce succès témoigne de l’engouement des investisseurs pour les enjeux de la transition verte de l’économie.  Les souscripteurs du fonds Terra Nea — dont La Caisse d’Epargne Côte d’Azur, La Caisse d’Epargne CEPAC, la Banque des Territoires, Crédit Agricole Provence Côte d’Azur, CAAP Transitions, BP Med, TotalEnergies ou encore SAFIDI (EDF) — ont décidé de soutenir le fonds au côté de la Région Sud. Cette stratégie est déployée par Andera Infra.

« Nous sommes ravis et très fiers d’accueillir l’ensemble de ces souscripteurs en tant que partenaires des projets de Terra Nea. En visant des filières stratégiques telles que la production d’énergies renouvelables, la mobilité, la décarbonation de l’industrie ou encore l’économie circulaire, nous allons ensemble pouvoir répondre durablement aux défis climatiques auxquels la Région Sud fait face », déclarent Prune des Roches et Guy Auger, Associés d’Andera Infra.

L’équipe Andera Infra étudie plusieurs projets. Terra Nea investira des tickets compris entre 1 M€ et 5 M€, principalement en equity minoritaire et quasi-equity. François De Canson, Vice-président de la Région Provence-Alpes-Côte d'Azur en charge du Développement économique, de l’Attractivité, du Tourisme et de la Prévention des risques majeurs, présidera le Comité des Investisseurs du fonds Terra Nea et Alain Lacroix, Président du Fonds de Participation pour la Reconquête Industrielle et de Région Sud Investissement, son Comité Stratégique.

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Talence Gestion innove dans l’ISR avec le lancement du fonds Empreinte Emploi France après 2 années de R&D.

La Rédaction
Le Courrier Financier

L'innovation d'Empreinte Emploi France réside dans sa méthodologie de collecte de données, de modélisation et d'analyse « ImpacTer ». Le modèle « ImpacTer » permet, principalement, d’évaluer les retombées socioéconomiques engendrées par l’activité d’une entreprise sur sa chaîne de valeur comme la création d’emplois et de valeur générées par l’activité de ses fournisseurs implantés sur le territoire. Il permet également d’estimer les retombées fiscales de ces entreprises ou encore les emplois induits par la consommation locale des employés de toute la chaine de valeur française.

Veuillez trouver ci-dessous le lien vers le communiqué de presse (2 pages) :

Communiqué de presse - Talence Gestion innove dans l’ISR avec le lancement du fonds Empreinte Emploi France - 20.03.2024

Didier Demeestère, Président fondateur de Talence Gestion, déclare : « Nous avons développé une expertise unique et nous nous réjouissons de proposer Empreinte Emploi France à notre clientèle privée et à nos clients institutionnels. Ce fonds ISR et article 9 unique en son genre affiche un objectif d’investissement durable au service des emplois et du territoire français. Désormais, l’investisseur d’Empreinte Emploi France pourra constater les retombées socio-économiques induites par les entreprises du fonds. Cette démarche favorisant les entreprises françaises qui relocalisent en France est une réponse à l'aspiration grandissante de donner du sens à ses investissements, pour la construction d’une économie plus durable. »

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Daniel CARCELES, nouveau directeur général d’INOVÉA

La Rédaction
Le Courrier Financier

Créé en 2017 par Marc ROSTICHER, Gérard PIERREDON, Yannis HOFFMANN, et Emmanuel HARDY, 4 Conseillers en gestion de patrimoine, INOVÉA change de directeur général. Jean-Paul SERRATO qui accompagnait le réseau depuis sa création part à la retraite et passe le relais à Daniel CARCELES. 

“En 7 ans, nous avons réussi à rassembler des professionnels indépendants qui partagent la conviction que la Gestion de Patrimoine ne doit pas être réservée à une élite. Inovéa compte aujourd’hui 2000 adhérents et 65 salariés : une belle aventure humaine profonde et durable !”  explique Jean-Paul SERRATO

Le nouveau directeur général, Daniel CARCELES, 48 ans, va capitaliser sur ses expériences en France et à l’international chez DELL Technologies et American Express GBT pour accompagner le groupe dans son développement et sa croissance.

Ma décision de rejoindre INOVÉA est motivée par trois piliers fondamentaux : le profond ancrage du groupe dans des valeurs humaines essentielles, une stratégie d'accompagnement client qui repose sur une écoute attentive et précise des besoins plutôt que sur une approche exclusivement guidée par une logique de produit, et une ambition inébranlable de rester innovant en intégrant de manière proactive les changements réglementaires et les évolutions numériques. Cela dans le but de continuer à accomplir notre mission pour rendre la gestion de patrimoine accessible à tous.” détaille Daniel CARCELES.

En pleine accélération dans sa transformation numérique, INOVÉA reste néanmoins fidèle à son ADN : permettre au plus grand nombre d’épargnants de bénéficier de conseils professionnels sur mesure pour les aider à atteindre leurs projets de vie.

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AllianzGI annonce le premier closing de son fonds de dette d’infrastructure mondiale et de transition énergétique

La Rédaction
Le Courrier Financier

Allianz Global Investors (AllianzGI) — gestionnaire d'actifs mondial — annonce ce le premier closing du fonds Allianz Global Infrastructure and Energy Transition Debt Fund (AGIETD) à hauteur de 220 M€. Il s’agit du premier fonds de dette dédié aux infrastructures et à la transition énergétique d'AllianzGI, qui a déjà levé plusieurs milliards pour les énergies renouvelables et les stratégies d'investissement à impact.

Taille cible 750 millions d'euros

AGIETD est géré par la même équipe qu’Allianz Global Diversified Private Debt Fund (AGDPDF), Allianz Global Real Estate Debt Opportunities Fund (AGREDO) et l'Allianz Private Debt Secondaries Fund (APDS). AllianzGI propose une large gamme de solutions d'investissement et gère environ 85 Mds€ d'actifs sur les marchés privés — en date du 31 décembre 2022.

Le fonds sera classé SFDR 8, en vertu du règlement de l'Union européenne (UE) sur la divulgation des informations relatives à la finance durable. AGIETD a été lancé à la mi-janvier 2023 et a réussi à rassembler en l’espace de quelques semaines seulement des engagements de la part d'investisseurs institutionnels à travers toute l’Europe. Parmi les principaux investisseurs mondiaux dans la dette privée, les portefeuilles d'assurance d'Allianz sont un investisseur majeur dans le fonds. La taille du fonds cible est de 750 M€.

Vers la transition énergétique

Avec AGIETD, les investisseurs institutionnels peuvent tirer parti de la forte position d'Allianz sur le marché et participer à des fonds primaires et secondaires ainsi qu'à des co-investissements dans des régions et des secteurs d'infrastructure en mettant l'accent sur la transition énergétique. AGIETD vise à fournir aux investisseurs un accès diversifié aux infrastructures et aux actifs liés à la transition énergétique à travers plusieurs années, gestionnaires, secteurs et zones géographiques, ainsi qu'à travers la structure du capital.

« La sécurité de l'approvisionnement en énergie et la transition énergétique sont au centre des préoccupations actuelles. Les investisseurs privés peuvent jouer un rôle essentiel à cet égard. AllianzGI peut se prévaloir d'une longue expérience en matière d'investissement dans les infrastructures, les énergies renouvelables et les fonds de dette. Nous sommes ravis de pouvoir offrir aux investisseurs institutionnels, avec notre premier fonds dédié à la transition énergétique, l'opportunité d'avancer sur la voie de la décarbonisation tout en visant à générer des rendements stables et attractifs. », déclare Alexander Schmitt, Gérant senior chez AllianzGI.

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Muzinich & Co. annonce le closing final du fonds Muzinich Pan-European Private Debt II à 800 millions d’euros

La Rédaction
Le Courrier Financier

Muzinich & Co. — société d'investissement privée, spécialiste du crédit aux entreprises publiques et privées — annonce ce mercredi 11 janvier le closing final du fonds « Muzinich Pan-European Private Debt II » avec un montant d’engagements de 800 millions d'euros. Le fonds offre des solutions de financement personnalisées et flexibles aux PME-ETIs en Europe et au Royaume-Uni.

Le fonds « Muzinich Pan-European Private Debt II » est classé comme un produit financier relevant de l'article 8 du règlement européen sur les informations financières durables (SFDR). Il bénéficie du scoring ESG propriétaire de la société, qui évalue les critères extra-financiers des entreprises.

Dette privée européenne

« Les investisseurs cherchent de plus en plus à allouer des stratégies de direct lending pour se protéger contre la hausse des taux d'intérêt et de l'inflation. L'intérêt pour la dette privée européenne se maintient, et nous assistons à davantage de flux de capitaux avec des investisseurs attirés par la hausse des rendements en lien avec la hausse des taux d'intérêt en Europe », commente Kirsten Bode, Co-Head Private Debt, Pan-Europe.

« Le fonds est largement diversifié entre les secteurs et les pays et, à la fin de 2022, il avait réalisé 18 investissements. Nous constatons un besoin croissant de capitaux flexibles, dans une démarche de partenariat à long terme pour soutenir les entreprises, ce que le fonds s'efforcera de fournir en déployant son capital », ajoute Rafael Torres, Co-Head Private Debt, Pan-Europe.

Le fonds « Muzinich Pan-European Private Debt II » inclut un risque en capital. La valeur des investissements et les revenus qu'ils génèrent peuvent baisser comme augmenter et ne sont pas garantis. Les investisseurs peuvent ne pas récupérer l'intégralité du montant investi. Les opinions exprimées par Muzinich & Co date d'octobre 2022 et peuvent changer sans préavis.

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